Principaux stocks de pétroliers pour le deuxième trimestre 2023

TNP, LPG et TRMD sont en tête du peloton pour la valeur, la croissance et l'élan, respectivement

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Les principaux stocks de pétroliers ce trimestre comprennent TORM PLC, Teekay Tankers Ltd. et Ardmore Shipping Corp., qui ont chacun grimpé de plus de 100 % au cours de la dernière année au milieu d'un large rallye après l'invasion de l'Ukraine par la Russie l'année dernière.

Il n'y a pas de référence unique pour l'industrie des pétroliers. Cependant, les stocks de pétroliers peuvent, mais pas toujours, afficher des performances similaires à celles des entreprises opérant dans le secteur de l'énergie. Les actions énergétiques, représentées par l'ETF Energy Select Sector SPDR (XLE), ont fourni un rendement total de -5 % au cours de l'année écoulée, tandis que l'indice Russell 1000 a généré un rendement de 3 % au cours de la même période.

Voici les trois principales actions de pétroliers avec la meilleure valeur, la croissance la plus rapide et le plus d'élan. Les chiffres de performance du marché ci-dessus sont en date du 14 mai et toutes les statistiques dans les tableaux ci-dessous sont en date du 2 mai 2023.

Ce sont les stocks de pétroliers avec le ratio cours/bénéfices (P/E) le plus bas sur 12 mois. Étant donné que les bénéfices peuvent être reversés aux actionnaires sous forme de dividendes et de rachats, un faible ratio P/E indique que vous payez moins pour chaque dollar de bénéfice généré.

Source : YCharts

Il s'agit des principales actions de pétroliers classées par un modèle de croissance qui note les entreprises sur la base d'une pondération 50/50 de leur plus récent pourcentage de croissance trimestrielle des revenus d'une année sur l'autre (YOY) et de la plus récente croissance trimestrielle du bénéfice par action (EPS).

Les ventes et les bénéfices sont des facteurs critiques dans le succès d'une entreprise. Par conséquent, le classement des entreprises selon une seule mesure de croissance rend un classement sensible aux anomalies comptables de ce trimestre (telles que les modifications de la législation fiscale ou les coûts de restructuration) qui peuvent rendre un chiffre ou l'autre non représentatif de l'entreprise en général. Les entreprises ayant un BPA trimestriel ou une croissance des revenus supérieure à 1 000 % ont été exclues en tant que valeurs aberrantes.

Source : YCharts

Ce sont les stocks de pétroliers qui ont eu le rendement total le plus élevé au cours des 12 derniers mois.

Source : YCharts

Les stocks de pétroliers profitent généralement lorsque l'offre dépasse la demande, créant plus de brut à transporter et à stocker. Par exemple, le secteur a enregistré de solides gains au cours des premières étapes de la COVID-19, lorsque la demande de pétrole a soudainement chuté alors que l'activité économique s'arrêtait. En conséquence, les producteurs d'énergie et les raffineries se sont tournés vers les pétroliers pour des solutions de stockage, faisant grimper le cours de leurs actions.

La demande réduite et l'offre excédentaire font également baisser les prix du pétrole, ce qui entraîne une baisse des coûts du carburant de soute pour les compagnies pétrolières. La baisse des coûts d'exploitation aide les entreprises du secteur à augmenter leur résultat net, ce qui peut profiter au cours de leurs actions. À l'inverse, les coûts élevés du carburant peuvent peser sur les bénéfices lorsque la demande de pétrole dépasse l'offre.

Enfin, un déséquilibre entre l'offre et la demande peut profiter aux stocks de pétroliers par le biais du contango, une situation dans laquelle le prix au comptant actuel du pétrole tombe en dessous de son prix futur. Cela encourage les entreprises à acheter la marchandise sur le marché au comptant et à la stocker pour la revendre ultérieurement, créant ainsi une demande accrue de transport et de stockage.

Les déversements de pétrole: Les déversements d'hydrocarbures peuvent entraîner des pertes économiques considérables pour les compagnies pétrolières et nuire considérablement à leur réputation. Non seulement l'entreprise responsable de l'accident pourrait être redevable des frais de nettoyage et d'indemnisation, mais elle serait également confrontée à une augmentation substantielle des primes d'assurance. Le déversement de pétrolier le plus tristement célèbre s'est peut-être produit en 1989 lorsque l'Exxon Valdez s'est échoué sur le récif Bligh de Prince William Sound en Alaska. L'accident a coûté à Exxon Mobil Corporation (XOM) plus de 5 milliards de dollars en frais de nettoyage, amendes, pénalités et réclamations.

Tensions géopolitiques : Les stocks de pétroliers sont confrontés à des défis potentiels liés à des flambées géopolitiques qui pourraient perturber les voies de navigation mondiales. Par exemple, en 2019, l'Iran a saisi deux pétroliers dans le détroit d'Ormuz dans un contexte de tensions accrues entre Téhéran et Washington. L'incident a temporairement perturbé la navigation sur la voie navigable, qui transporte quotidiennement environ 19 millions de barils de brut et d'autres produits pétroliers.

Investor's Business Daily. "Cette industrie émerge tranquillement en tant que leader grâce à plusieurs actions en hausse rapide."

Graphiques Y. "Données financières."

Ardmore Shipping Corp. "Ardmore Shipping Corporation annonce ses résultats financiers pour les trois mois clos le 31 mars 2023."

Dorian LPG Ltd. « Dorian LPG Ltd. déclare un dividende en espèces irrégulier de 1,00 $ par action et annonce les résultats financiers du troisième trimestre de l'exercice 2023. »

Euronav SA. "EURONAV ANNONCE LES RESULTATS DU PREMIER TRIMESTRE 2023," Pages 1-2.

Teekay Tankers Ltd. "TEEKAY TANKERS LTD. ANNONCE LES RÉSULTATS DU PREMIER TRIMESTRE 2023," Page 1.

Barrons. "Les stocks de pétroliers sautent alors que la crise du stockage entraîne une" aubaine "pour les armateurs."

Treehugger. "La marée noire de l'Exxon Valdez: histoire et impact."

Le gardien. "L'Iran attise les tensions du Golfe en saisissant deux pétroliers liés aux Britanniques."